بازار فرکس (Forex) به عنوان بزرگترین بازار مالی جهان، ساختاری متمایز از بازارهای سنتی بورس کالا و سهام دارد. این بازار فاقد یک تالار فیزیکی متمرکز است و معاملهگران به صورت غیرمتمرکز (OTC) در یک شبکه بینبانکی بینالمللی اقدام به خرید و فروش جفتارزها، طلا و شاخصها میکنند.
به دلیل تفاوت افقهای زمانی در سراسر کره زمین، جریان نقدینگی در این بازار هرگز در طول هفته متوقف نمیشود. این بازار پویا، در ۵ روز هفته به صورت شبانهروزی فعال است و با حرکت خورشید، نقدینگی از یک مرکز مالی به مرکز مالی دیگری در قارهای دیگر منتقل میشود.
کالبدشکافی انواع سشن معاملاتی و تاثیر آن بر حجم نقدینگی
حرکت پویای نقدینگی در طول شبانهروز بر اساس ساعات کاری بانکهای مرکزی و موسسات مالی بزرگ دنیا سازماندهی میشود. هر بازه زمانی که معاملات در یک مرکز اقتصادی بزرگ متمرکز است، یک سشن معاملاتی نامیده میشود. نوسان قیمت و میزان پیپهای جابهجا شده در جفتارزها به صورت مستقیم به سشن فعال بستگی دارد. چهار سشن اصلی بازار فارکس شامل موارد زیر است:
- سشن سیدنی (اقیانوسیه): این دوره با بازگشایی بانکهای نیوزیلند و استرالیا آغاز میشود. نوسانات در این بازه معمولاً بسیار آرام است و اسپردها به دلیل حجم پایین معاملات کمی افزایش مییابند. جفتارزهای مرتبط با دلار استرالیا (AUD) و دلار نیوزیلند (NZD) بیشترین تحرک را در این زمان دارند.
- سشن توکیو (آسیا): با باز شدن بازار ژاپن، حجم نقدینگی افزایش مییابد. ارزهایی مانند ین ژاپن (JPY) و یوان چین محور اصلی معاملات این سشن هستند. تریدرهای میانمدت معمولاً در این زمان موقعیتهای خود را ارزیابی میکنند.
- سشن لندن (اروپا): این بخش، قلب تپنده نوسانات فارکس است. با بازگشایی بازار لندن به عنوان بزرگترین مرکز مبادلات ارزی جهان، حجم نقدینگی و نوسانات به اوج خود میرسد. جفتارزهای حاوی یورو (EUR) و پوند بریتانیا (GBP) تکانههای شدیدی را تجربه میکنند.
- سشن نیویورک (آمریکای شمالی): ورود معاملهگران آمریکایی و انتشار دادههای کلان اقتصادی ایالات متحده (مانند نرخ بهره، تورم و NFP)، این دوره را به پرحجمترین و حساسترین زمان معاملاتی تبدیل میکند. دلار آمریکا (USD) در این بازه فرمانروای مطلق بازار است.
جدول زمانبندی باز و بسته شدن سشن های جهانی فارکس (به وقت تهران)
زمان دقیق شروع و پایان فعالیت مارکت جهانی بسته به تغییرات فصول (ساعات تابستانه و زمستانه) تغییر میکند. جدول زیر راهنمای زمانبندی دقیق این دورهها را در نیمه اول سال نمایش میدهد:
|
نام سشن معاملاتی |
ساعت باز شدن (به وقت تهران) |
ساعت بسته شدن (به وقت تهران) |
ویژگی اصلی نقدینگی |
|---|---|---|---|
|
سیدنی (Sydney) |
۰۱:۳۰ بامداد |
۱۰:۳۰ صبح |
حجم معاملات پایین و ثبات قیمتی |
|
توکیو (Tokyo) |
۰۳:۳۰ بامداد |
۱۲:۳۰ ظهر |
نوسانات متوسط روی ارزهای آسیایی |
|
لندن (London) |
۱۰:۳۰ صبح |
۱۹:۳۰ عصر |
نوسانات شدید و جهش حجم معاملات |
|
نیویورک (New York) |
۱۶:۳۰ عصر |
۰۱:۳۰ بامداد |
بیشترین نقدینگی و انتشار اخبار اقتصادی |
نکته طلایی (بازه همپوشانی): حساسترین زمان برای تریدرها، بازه زمانی ۱۶:۳۰ تا ۱۹:۳۰ به وقت تهران است. در این ۳ ساعت، سشن لندن و نیویورک به طور همزمان باز هستند (Overlap)؛ حجم نقدینگی به سقف خود میرسد، اسپردها در کمترین حالت ممکن قرار دارند و بهترین زمان برای اجرای استراتژیهای اسکالپ و نوسانگیری سریع است.
زمان دقیق و ساعت باز شدن بازار فارکس در آغاز هفته
برای تریدرها بسیار مهم است که بدانند جریان معاملاتی پس از تعطیلات پایان هفته دقیقاً از چه ساعتی از سر گرفته میشود. ساعت باز شدن بازار فارکس در بامداد روز دوشنبه (به وقت نیمکره شرقی و تقویم بینالمللی) رقم میخورد که معادل با ساعت ۰۱:۳۰ بامداد روز دوشنبه به وقت تهران است.
در این لحظه، اولین بانکها در سیدنی استرالیا کار خود را آغاز میکنند و قیمت جفتارزها روی چارت پلتفرمهایی مانند متاتریدر و سیتریدر شروع به حرکت میکند. معاملهگران حرفهای در این ساعات اولیه به دلیل عمق کم بازار و احتمال وجود گپهای قیمتی (Gap)، ترجیح میدهند تا زمان باز شدن سشن توکیو یا لندن از ورود به پوزیشنهای سنگین خودداری کنند.
تقویم زمان بندی و علت های تعطیلی بازار فارکس
برخلاف بازار رمزارزها که ۳۶۵ روز سال بدون توقف فعال است، بازار فارکس در روزهای پایانی هفته و برخی مناسبتهای خاص بینالمللی به طور کامل متوقف میشود. مدیریت پوزیشنها در زمانهای منتهی به استراحت مارکت، یکی از ارکان اصلی مدیریت ریسک است.
۱. تعطیلات هفتگی (شنبه و یکشنبه)
فرآیند تعطیلی بازار فارکس به صورت رسمی با پایان یافتن کار سشن نیویورک در روز جمعه رقم میخورد. این تعطیلی معادل با ساعت ۰۱:۳۰ بامداد روز شنبه به وقت تهران است. در این بازه ۴۸ ساعته، تمامی معاملات جفتارزها و فلزات گرانبها متوقف شده و امکان باز کردن، بستن یا ویرایش سفارشها وجود ندارد.
۲. تعطیلات رسمی و بینالمللی (حسابهای گلوبال)
علاوه بر روزهای آخر هفته، در برخی از روزهای سال به دلیل جشنهای جهانی و تعطیلی بانکهای مادر، مارکت فارکس تعطیل شده یا دچار کاهش شدید حجم معاملات (Low Liquidity) میشود:
- تعطیلات کریسمس (۲۵ دسامبر): کل بازار فارکس در این روز کاملاً تعطیل است.
- جشن سال نو میلادی (۱ ژانویه): نقدینگی به صفر میرسد و مارکت به طور رسمی بسته است.
- روز شکرگزاری و عید پاک: بسته به بروکر و نوع نماد، ممکن است ساعات معاملاتی کوتاه شده یا بازار زودتر از موعد بسته شود (Early Close).
زیرساخت های فنی و انتخاب بهترین بروکر برای معاملهگران ایرانی
داشتن آگاهی از زمان باز و بسته شدن بازار بدون دسترسی به یک کارگزاری معتبر با زیرساخت فنی قوی، سودی برای تریدر نخواهد داشت. یک کارگزاری مناسب باید بتواند سفارشها را در کسری از ثانیه و بدون تاخیر در زمان بازگشایی بازار اجرا کند. معیارهای ارزیابی مستقل نشان میدهد که گزینههای زیر جزو پلتفرمهای تراز اول برای تریدرهای داخل کشور هستند و عنوان بهترین بروکر برای معاملهگران ایرانی را یدک میکشند:
بروکر آلپاری (Alpari)
با سابقه طولانی از سال ۱۹۹۸ و ارائه حسابهای متنوع، در زمان بازگشایی بازار در بامداد دوشنبه ثبات پلتفرم بالایی دارد و حداقل واریزی آن برای شروع معاملات بسیار منعطف است.
بروکر آمارکتس (AMarkets)
این کارگزاری با سرعت اجرای فوقالعاده سفارشها (از زیر ۳۰ میلیثانیه) و ارائه ریبیتهای نقدی بالا، هزینههای اسپرد تریدر را در زمان همپوشانی سشنها به شدت کاهش میدهد. همچنین عضویت آن در کمیسیون مالی (Financial Commission) امنیت سرمایه را تا ۲۰,۰۰۰ یورو تضمین میکند.
بروکر ایکس چیف (XChief)
با رگولههای معتبری نظیر ASIC و حداقل واریزی تنها ۱۰ دلار، پلتفرمی ایدهآل برای تست استراتژیها در سشنهای مختلف با حسابهای واقعی کوچک است.
بروکر مونتا مارکتس (Moneta Markets)
پلتفرمی مدرن فعال از سال ۲۰۱۸ که با داشتن رگولههای چندگانه مانند SCA و FSCA، زیرساخت معاملاتی بسیار پایداری را برای اتصال به تامینکنندگان نقدینگی جهانی فراهم کرده است.
